Rentabilidad bancaria se apalanca en el ritmo económico entre retos persistentes

Conforme la economía del país avanza y muestra señales de resiliencia en medio de la incertidumbre y temores del mercado por una desaceleración persistente, los diversos sectores económicos empiezan a evaluar sus resultados y uno de ellos es el financiero, que ha estado impactado por las tasas de interés y los bajos niveles de ahorro que persisten.

En este sentido, el reciente informe del Banco de Occidente reseña que el sistema bancario colombiano mostró señales de recuperación los dos primeros meses de este año, con un aumento en el rendimiento sobre activos o retorno de la inversión a 0,92%, impulsado por una reducción en el gasto de provisiones y una leve mejora en el margen neto de intereses.

Lea también: 'El que renunció, renunció': el 'varillazo' del presidente Petro a Gustavo Bolívar

Sin embargo, advierte que esta mejora se ve opacada por desafíos estructurales que continúan afectando la rentabilidad del sector, como la cartera castigada y el descenso de reintegros; que ubican al país en niveles inferiores a los de diversos pares en la región.

“En cuanto al rendimiento sobre el capital (ROE), Colombia se ubicó en 7,44% todavía muy por debajo de sus pares regionales como México (18,07%), Perú (16,13%) y Chile (15,49%). Esta diferencia obedece a un menor nivel de apalancamiento, una menor eficiencia en la generación de rentabilidad sobre sus activos y una rentabilidad bancaria en Colombia que enfrenta limitaciones estructurales asociadas a la dinámica competitiva del mercado”, dice el informe.

Los analistas agregaron que las razones de esta brecha radican en varios factores estructurales, como el menor nivel de apalancamiento y la baja eficiencia en la generación de rentabilidad sobre los activos limitan el desempeño del sistema bancario; sumado a un entorno competitivo que reduce los márgenes de intermediación, afectando la capacidad de los bancos para aumentar sus beneficios.

“En contraste países como Perú, México y Chile han logrado consolidar una mayor estabilidad en su rentabilidad bancaria, dado que Perú se ha beneficiado de menores costos de fondeo y un fortalecimiento en la calidad crediticia y México ha mantenido un fuerte dinamismo en el crédito, aunque enfrenta riesgos de desaceleración dado un entorno de enfriamiento en la actividad económica, con menores tasas de crecimiento de empleo y un riesgo inflacionario latente por la materialización de medidas arancelarias”, resaltaron.

Puede interesarle: León XIV: ¿qué significado tiene el nombre que escogió el papa?

Para el caso de Chile, informaron que ha logrado mejorar su perfil de riesgo en nuevas colocaciones, reduciendo gastos en provisiones y con base en esto, sentenciaron que la fragilidad del sistema bancario colombiano no solo se debe a factores macroeconómicos, sino a la falta de una estrategia que se centre en actores pequeños.

“Existen problemas estructurales que siguen limitando la recuperación plena. Aunque el contexto macroeconómico en Colombia se ha tornado más favorable, con una inflación en descenso y una política monetaria menos restrictiva, el número de entidades financieras con resultados negativos permanece elevada”, acotaron.

Para explicar mejor su punto, reseñaron que desde 2022, ese número pasó de 6 a 29 y, a pesar de leves mejorías, se mantiene en niveles alarmantes, por lo que para ellos, conseguir una recuperación sostenible, requerirá avanzar en medidas que fortalezcan la capacidad de la banca para adaptarse y crecer con mayor solidez en el actual contexto.

“El aumento en el número de entidades con resultados negativos es una llamada de atención para el sector financiero y las autoridades. Solo una estrategia integral y a largo plazo podrá garantizar que estos avances no sean efímeros y que la rentabilidad bancaria en Colombia logre estabilizarse de manera sostenible”, concluyeron.