Insolventiecommissie stelt regel voor om de uiteindelijke begunstigden achter biedingen op failliete bedrijven te onthullen

De insolventietoezichthouder heeft voorgesteld bieders van failliete bedrijven te verplichten om de uiteindelijke begunstigden openbaar te maken, een stap die erop gericht is misbruik van het 'schone lei'-principe tegen te gaan en te voorkomen dat gediskwalificeerde promotors of gerelateerde partijen via een achterdeur binnendringen. In een discussiestuk heeft de Insolvency and Bankruptcy Board of India ( IBBI ) een standaardformaat voorgesteld voor openbaarmaking van de uiteindelijke begunstigden door alle potentiële aanvragers van een resolutie. Onder het 'schone lei'-principe , gehandhaafd door artikel 32A van de Insolvency and Bankruptcy Code (IBC), krijgt een bedrijf in moeilijkheden een nieuwe start na een succesvolle resolutie. De bepaling verleent immuniteit tegen vervolging voor overtredingen die zijn gepleegd vóór insolventieprocedures, op voorwaarde dat er een bona fide verandering in management en controle is. "Effectieve implementatie vereist een duidelijke identificatie van personen die uiteindelijk eigenaar zijn van of zeggenschap hebben over de potentiële aanvrager van een resolutie ", aldus de IBBI in zijn document. Enkele uitzonderingen Dit is "zodat het voordeel van het 'schone lei'-principe niet wordt misbruikt", aldus IBBI. De door de toezichthouder voorgestelde verklaring van uiteindelijk belanghebbende zal "gegevens bevatten van alle natuurlijke personen die uiteindelijk eigenaar zijn van of zeggenschap hebben over de PRA (aanvrager van een potentiële resolutie), samen met de aandeelhoudersstructuur en jurisdictie van elke intermediaire entiteit." Bieders moeten tevens een eedverklaring indienen in een bepaald formaat, waarin zij verklaren of zij wel of niet in aanmerking komen voor de voordelen van artikel 32A van de IBC. Het conceptsjabloon van IBBI voor de openbaarmaking van uiteindelijk belanghebbende is gemodelleerd naar het regelgevingskader dat is voorgeschreven door de RBI in de bijgewerkte Know Your Customer Direction. Een bedrijf met een "controlerend belang" (meer dan 10%) in een ander bedrijf, rechtstreeks of via een of meer entiteiten, kan worden beschouwd als een uiteindelijk belanghebbende. Wanneer de bieder echter een beursgenoteerde entiteit is, kan deze worden vrijgesteld van het verstrekken van gedetailleerde aandeelhoudersgegevens indien er al voldoende openbare openbaarmakingen van zijn aandelenbezit en zeggenschap beschikbaar zijn onder de Sebi-regelgeving, de Companies Act of gelijkwaardige buitenlandse regelgevingskaders.