Более дешевая ипотека и смягченные правила кредитования повышают стоимость первого жилья

Более дешевые ипотечные кредиты и возможность брать больше кредитов, как ожидается, приведут к еще большему росту цен на жилье для впервые приобретаемых покупателей после того, как они уже резко выросли в начале 2025 года.

Согласно анализу данных Земельного кадастра, проведенному кредитором MPowered Mortgages, снижение гербового сбора до апреля и падение ставок по ипотеке привели к росту цен на первое жилье в начале этого года.

В период с января по март этого года средняя цена, уплачиваемая покупателем, впервые приобретающим недвижимость, выросла на 4772 фунта стерлингов, что на 2,1 процента больше всего за два месяца.

Это означает, что цены для покупателей, впервые приобретающих жилье, росли в 2,5 раза быстрее, чем для тех, кто находится выше по лестнице, для кого цены выросли всего на 0,8%.

Изменения в гербовом сборе вступили в силу 1 апреля. В то время как переезжающие могли сэкономить только до 2500 фунтов стерлингов, если они завершали переезд до 31 марта, покупатели жилья впервые могли сэкономить до 11 250 фунтов стерлингов в зависимости от цены приобретаемой недвижимости.

По данным Moneyfacts, с начала февраля по конец марта средние двухлетние фиксированные ставки по ипотечным кредитам снизились с 5,52% до 5,32%.

Это привело к значительному росту активности среди покупателей, совершающих покупку впервые.

Новые данные Банка Англии показывают, что 31,4% из 77,6 млрд фунтов стерлингов новых ипотечных кредитов, выданных за первые три месяца 2025 года, были предоставлены тем, кто делает свой первый шаг на этом пути.

Это самый высокий показатель за всю историю наблюдений, который на 5,6% больше, чем за аналогичный период 2024 года.

Анализ MPowered показал, что цены для покупателей, впервые приобретающих жилье, больше всего выросли на севере Англии.

В марте среднестатистический покупатель жилья в Йоркшире и Хамбере заплатил за свой дом на 9 467 фунтов стерлингов больше, чем в январе, что на 5,4% больше.

Между тем, на северо-востоке цены на первичное жилье подскочили на 9 151 фунт стерлингов, что на 6,6% больше всего за два месяца.

Средняя цена первого дома на северо-востоке выросла на 15,1% за год и на невероятные 40% за пять лет.

Средняя цена, уплаченная за первый дом в Восточной Англии, выросла на 8 148 фунтов стерлингов, что на 2,9 процента больше, чем рост цен для покупателей, уже владеющих домом, на 5 777 фунтов стерлингов.

На другом конце спектра в Лондоне цены упали по всем направлениям.

Однако в то время как средняя цена, уплачиваемая в столице теми, кто уже владеет жильем, снизилась на 19 048 фунтов стерлингов, покупатели, впервые приобретающие жилье, заплатили в среднем всего на 4 742 фунта стерлингов меньше.

Это будет продолжаться, поскольку падающие ставки по ипотеке в сочетании с изменениями в стресс-тестировании повысили покупательную способность покупателей. Влияние этого уже проявляется в данных.

По данным агентства недвижимости Hamptons, в мае 2025 года зарегистрировалось больше людей для покупки жилья, чем в любом мае с 2021 года.

Выяснилось, что наибольший прирост регистраций покупателей произошел за счет покупателей, совершивших покупку впервые, — на 4 процента больше в годовом исчислении.

«Праздничное затишье после введения гербового сбора оказалось недолгим: в мае годовые изменения покупательского спроса вернулись на положительную территорию», — отметила Анейша Беверидж, руководитель отдела исследований в Hamptons.

«Снижение ставок по ипотеке значительно повысило покупательную способность покупателей, в большинстве случаев компенсируя рост счетов за уплату гербового сбора, с которым им теперь приходится сталкиваться.

«Наибольшую выгоду получили покупатели, впервые приобретающие жилье, при этом наиболее существенно снизились ставки по ипотечным кредитам с высоким соотношением стоимости к стоимости, а также были получены более благоприятные оценки доступности жилья от кредиторов».

С марта многие крупные кредиторы смягчили правила выдачи ипотечных кредитов , позволив людям брать больше кредитов при покупке жилья.

Считается, что смягчение стресс-тестов по ипотеке играет ключевую роль в увеличении числа впервые приобретающих жилье заемщиков: некоторые из них обнаружили, что теперь они могут брать в долг на 20 процентов больше, чем всего несколько месяцев назад.

Ипотечные кредиторы проводят «стресс-тест» для заемщиков с фиксированной процентной ставкой, проверяя, смогут ли они по-прежнему выплачивать кредиты, если ставка вырастет после окончания срока действия фиксированной сделки.

До недавних изменений тот, кто брал двухлетнюю фиксированную ипотеку под 4,5% годовых, мог подвергаться стресс-тесту на предмет своей способности выплачивать 7,5%.

При пятилетней фиксированной ставке эта цифра может составить 6,5%, хотя лишь немногие банки публикуют свои «стрессовые ставки».

Читать далее

Теперь банки позволяют заемщикам еще больше растягивать свои финансы, поскольку нормативно-правовая среда изменилась.

Недавние рекомендации Управления по финансовому регулированию и надзору призвали кредиторов не ограничивать необоснованно доступ к доступным ипотечным кредитам, особенно в условиях, когда процентные ставки начинают стабилизироваться.

Питер Стимсон, директор по ипотеке в MPowered, сказал: «Покупателям регулярно предлагают кредиты на 20 процентов больше, чем год назад.

«Для покупателей жилья, которые впервые берут в долг, как правило, сумму, близкую к максимально возможной, возможность занять больше и заплатить больше за жилье резко повышает цены».

«Более низкие стресс-тесты заменяют гербовый сбор и становятся движущей силой бума среди впервые приобретающих жилье покупателей».

Недавний анализ компании Savills также показал, что смягчение правил стресс-тестирования ипотечных кредитов может привести к росту цен на жилье и числа покупателей, впервые приобретающих жилье .

В отчете говорится, что более мягкие стресс-тесты по ипотеке могут привести к тому, что число покупателей, впервые приобретающих жилье, увеличится на 24 процента, или более чем на 80 000 человек, в течение следующих пяти лет.

Анализ показывает, что более мягкие правила ипотечного кредитования могут увеличить количество сделок с впервые приобретаемым жильем на 14–24 процента.

Сэвиллс добавил, что смягчение стресс-тестов по ипотеке также может привести к росту цен на недвижимость на 5–7,5% в течение пяти лет.