Прощай, CETES! SOFIPO и необанки предлагают доходность до 15%.
Устали от низкой доходности CETES? Инвестиционный ландшафт в Мексике претерпел революцию. SOFIPO и необанки предлагают привлекательные ставки, превышающие 10%, даже до 15% годовых! Мы анализируем лучшие варианты для ваших денег в 2025 году.
Традиционная тихая гавань для мексиканских вкладчиков, сертификаты федерального казначейства (CETES), сталкивается со все более жесткой конкуренцией. В 2025 году все большее число популярных финансовых компаний (SOFIPO) и необанков выходят на рынок с предложениями доходности, которые не только соответствуют, но во многих случаях значительно превосходят государственные инструменты. Для вкладчиков, желающих максимизировать свою прибыль без чрезмерных рисков, текущий ландшафт предлагает альтернативы, достойные тщательного анализа.
CETES — это долговые ценные бумаги, выпущенные мексиканским федеральным правительством, что делает их одним из наименее рискованных вариантов инвестиций в стране. Их доступность также является плюсом: их можно приобрести через платформу Cetesdirecto за суммы от 100 песо, и, как правило, они не требуют никаких комиссий за открытие или обслуживание счета.
Однако с точки зрения доходности ситуация более тонкая. Согласно результатам аукциона государственных ценных бумаг от 3 июня 2025 года, опубликованным Банком Мексики, доходность CETES составила:
* 28-дневный CETES: 8,10% годовых
* 91-дневный CETES: 8,09% годовых
* 175-дневный CETES: 8,04% годовых
* CETES на 707 дней (почти 2 года): 8,49% годовых
Эти уровни, хотя и предлагают государственную безопасность, могут быть непривлекательными для некоторых инвесторов, особенно с учетом фактора инфляции. Если уровень инфляции останется высоким, как это наблюдалось в последние периоды, реальная доходность CETES (т. е. доходность после дисконтирования инфляции) может быть минимальной или даже отрицательной, что означает, что покупательная способность инвестированных денег может не увеличиться или даже уменьшиться. Ощущение того, что ставки CETES снижаются или стагнируют на уровнях, которые едва конкурируют с инфляцией, заставило многих искать альтернативы.
Появление SOFIPO и необанков, которые предлагают более конкурентоспособные ставки доходности вместе с надежным страхованием депозитов, бросает вызов традиционной привлекательности CETES, особенно для вкладчиков, ищущих большего прироста капитала без вложений в очень высокорисковые инвестиции. Это способствует большей конкуренции и усложнению рынка сберегательных и инвестиционных продуктов, доступных широкой публике.
SOFIPO (Народные финансовые общества) — это финансовые организации, которые должным образом регулируются Национальной комиссией по банковскому делу и ценным бумагам (CNBV), а также контролируются CONDUSEF (Национальной комиссией по защите народных финансовых обществ и защите их вкладчиков). Важнейшим аспектом для уверенности вкладчиков является то, что эти учреждения имеют страхование вкладов, администрируемое Фондом по защите народных финансовых обществ и защите их вкладчиков (Prosofipo). Это страхование защищает сбережения пользователей в размере до 25 000 инвестиционных единиц (UDI) на физическое или юридическое лицо, согласно SOFIPO. Стоимость UDI колеблется ежедневно, но это покрытие было эквивалентно приблизительно 210 000 песо в соответствии с контрольным показателем на середину 2025 года.
* Новая Мексика (SOFIPO):
* На флагманский продукт «Turbo Box» предлагалась акционная ставка в размере 15% в год (номинальный GAT 16,18%, реальный GAT 11,87%, рассчитанный в апреле 2025 года), действующая до 9 июля 2025 года.
* Круглосуточная «маленькая коробочка» (базовая ставка) предлагала годовую ставку 9% (номинальный GAT 9,42%, реальный GAT 5,36% по состоянию на 30 апреля 2025 г.).
* Также доступны опции «Замороженные сбережения» на различные сроки, со ставками 12,00% годовых на 90 дней и 10,86% годовых на 28 дней (действительны до 9 июля 2025 года).
* Доступны минимальные суммы сбережений: от 0,01 долл. США для боксов и от 50 долл. США для замороженных сбережений.
* Клар (СОФИПО):
* Позволяет инвестировать от 100 песо.
* Ставки по фиксированным инвестициям, вступающие в силу 2 июня 2025 года, включают: 10% годовых на 180 дней и 9% годовых на 30 дней. Важно отметить, что эти ставки представляют собой снижение по сравнению с ранее предложенными (например, 11,5% на 180 дней до этой даты), что иллюстрирует динамичный характер этих предложений.
* Пользователи Klar Plus (для которых требуется ежемесячный расход по карте Klar в размере 3000 песо) могут получить доступ к льготным ставкам, например, 12,5% в год в течение 180 дней.
* Фонд Klar Yield Fund объявил о повышении годовой процентной ставки с 11,5% до 15%, хотя крайне важно ознакомиться с конкретными условиями этого продукта.
* Значительным преимуществом является то, что инвестиционные ставки Klar обычно гарантированы до конца выбранного срока.
* Финсус (СОФИПО):
* Предлагает условия с привлекательными ставками, например, инвестиции сроком на 1 год с ежемесячной выплатой процентов 12,09% годовых и инвестиции сроком на 2 года с ежемесячной выплатой процентов 11,09% годовых.
* Ваш текущий счет также предлагает конкурентоспособную доходность, заявленную в размере 10,09% годовых. С программой Finsus+ доступны ставки по текущему счету до 10,43%.
Другие SOFIPO, такие как Story (со ставками до 11,95% за 3 месяца), Leva, ASP Integra и SuperTasas, также были отмечены за предложение конкурентоспособной доходности.
«Sofipos, такие как NU и другие... имеют страховку в размере 25 000 UDIS, что в настоящее время составляет около 210 000 песо».
SOFIPO приняли агрессивную стратегию, используя высокие рекламные ставки, особенно по текущим счетам или краткосрочным инвестициям, как приманку для привлечения капитала и новых клиентов. Однако пользователям важно понимать, что эти ставки могут быть временными и могут меняться, о чем свидетельствует недавняя корректировка в сторону понижения некоторых ставок Klar. Поэтому, в дополнение к ставке, крайне важно проверить действительность акций и договорных условий.
Конкуренция за сбережения мексиканцев не ограничивается SOFIPO. Необанки (полностью цифровые банки) и некоторые цифровые подразделения традиционных банков также вступили в борьбу с инновационными продуктами и привлекательной доходностью:
* DiDi: Благодаря приобретению Sofipo JP Sofiexpress, DiDi запустила цифровой счет, который, согласно отчетам по состоянию на июнь 2025 года, предлагает 15% годовой доходности. Это одно из самых последних и привлекательных предложений на рынке.
* Ualá (работает на основании банковской лицензии ABC Capital): предлагает годовой доход в размере 12% на остаток на счете, хотя этот доход распространяется только на первые 50 000 песо остатка.
* Banco Cobalto: был отмечен за предложение ставок до 12% годовых на срок 2 года.
* OpenBank (цифровое подразделение Santander): его текущий счет предлагает 10% годовой доходности.
* Mifel (традиционный банк): также ввел текущий счет с годовой доходностью 10%.
* Hey Banco (при поддержке Banregio): предлагает ставки доходности, которые могут достигать 9% и 11% годовых, как правило, при условии выполнения определенных требований по расходам с помощью его карт или оплаты членства.
* Fondeadora: благодаря функции «Fondeadora Vault» предлагается годовой доход в размере 10,5% от суммы, отложенной на один месяц.
Эти примеры показывают, что финансовые инновации процветают. Традиционные банки реагируют на конкуренцию со стороны финтехов, а новые игроки, часто с более экономными структурами затрат из-за своей цифровой природы, могут передавать эти сбережения в виде лучших ставок для клиентов. Это представляет собой «демократизацию» вариантов сбережений и инвестиций, приносящую пользу потребителям, но также требующую большей осмотрительности при сравнении и выборе.
Чтобы помочь вам принять решение, ниже приведена сравнительная таблица с некоторыми наиболее заметными приблизительными годовыми ставками доходности, действующими по состоянию на июнь 2025 года. Важно помнить, что эти ставки являются динамичными и могут меняться; всегда рекомендуется проверять информацию непосредственно в вашем финансовом учреждении, прежде чем принимать решение.
| Инструмент/Сущность | Продукт/Срок | Приблизительная годовая ставка | Страхование (сумма UDI/IPAB) | Комментарии |
|—|—|—|—|—|
| CETESdirecto | 28-дневный CETES | 8,10% | Федеральное правительство (суверенный) | Низкий риск |
| CETESdirecto | CETES ~1 год | ~8,00–8,49% | Федеральное правительство (суверенный) | Оценка на основе краткосрочных ставок |
| Ню-Мексика (СОФИПО) | Турбо Бокс (Промо) | 15,00% | Прософипо (25 000 UDI) | Действует до 9 июля 2025 г. |
| Ню-Мексико (СОФИПО) | Коробка (24/7) | 9,00% | Прософипо (25 000 UDI) | Базовая ставка |
| Ню-Мексика (СОФИПО) | Заморозка сбережений на 90 дней | 12,00% | Прософипо (25 000 UDI) | Действует до 9 июля 2025 г. |
| Klar (SOFIPO) | Yield Fund | 15,00% | Prosofipo (25 000 UDI) | Применяются особые условия |
| Клар (СОФИПО) | 180-дневный фиксированный срок (стандартный) | 10,00% | Прософипо (25 000 UDI) | Тариф со 2 июня 2025 г. |
| Finsus (SOFIPO) | Инвестиции на 1 год (ежемесячный платеж) | 12,09% | Prosofipo (25 000 UDI) | |
| DiDi (цифровой счет) | Доходный счет | 15,00% | Prosofipo (через JP Sofiexpress) | Новое в июне 2025 г. |
| Ualá (Neobank) | Счет с доходностью | 12,00% | IPAB (до 400 000 UDI) | Ограничение остатка на счете $50 000 |
| OpenBank (Банк) | Текущий счет | 10,00% | IPAB (до 400 000 UDI) | |
Примечание: ставки SOFIPO и neobank могут быть рекламными и могут меняться. Страхование IPAB покрывает до 400 000 UDI для банков.
Дополнительным фактором первостепенной важности при рассмотрении инвестирования в SOFIPO является его уровень капитализации (NICAP). Этот показатель отражает платежеспособность и финансовое благополучие учреждения. Рекомендуется, чтобы NICAP составлял не менее 131%, что классифицирует его как Категорию 1 (наиболее стабильную). Согласно информации на середину 2025 года, в эту категорию входили такие SOFIPO, как Klar, Nu, Leva, ASP Integra, Story и SuperTasas. Инвестор несет ответственность за проверку обновленного NICAP перед внесением своих средств.
Мексиканские вкладчики сталкиваются с более динамичным инвестиционным ландшафтом с большими возможностями, чем когда-либо прежде. Быть информированным «охотником за ставками», который не только фокусируется на предлагаемой доходности, но и на надежности учреждения, обоснованности акций и договорных условиях, является ключом к принятию наилучших финансовых решений.
La Verdad Yucatán
